Graham
R$ 52,19
√(22,5 × LPA × VPA)
- LPA (lucro por ação)
- R$ 3,07
- VPA (patrimônio por ação)
- R$ 39,37
CGRA3
GRAZZIOTIN, Comércio (Atacado e Varejo)
Abaixo do valor
Os valores são estimativas de modelos matemáticos sobre dados públicos e não constituem recomendação de investimento.
Preço justo estimado
R$ 36,67
- Cotação
- R$ 25,40
- Faixa dos modelos
- R$ 21,16 a R$ 54,12
- Potencial
- +44%
- Confiança
- média
Cotação de 06/10/2026 às 14:15. Cálculo de 06/10/2026 às 14:15.
Por que a confiança é média
Só 2 de 6 modelos ficaram a até 30% do preço justo.
Sinais de qualidade: 6 de 6
- Cumpre: Histórico completo: 5 anos de balanços
- Cumpre: Lucro em todos os últimos 5 anos
- Cumpre: Lucro estável, sem grandes altos e baixos
- Cumpre: Lucro nos últimos 12 meses
- Cumpre: Dividendos em pelo menos 4 dos 5 anos
- Cumpre: Dívida sob controle: patrimônio positivo e dívida líquida abaixo de 3× o EBITDA
Próximos proventos
Anunciados pela empresa na B3. Recebe quem tiver a ação no fim da data com.
- JCPR$ 1,2703por açãoReferente a 1º Semestre/2026
- Data com
- 29/05/2026
- Pagamento
- 31/12/9999
Notícias
O que os portais de mercado publicaram sobre a empresa.
Nenhuma notícia sobre a empresa nos últimos dias.
Notícias dos sites indicados; a ligação com as ações e o assunto são feitos automaticamente por inteligência artificial e podem errar. Não são recomendação de investimento.
Fatos e comunicados
Avisos enviados pela empresa à CVM. A CVM atualiza esta lista cerca de uma vez por semana.
- 02/07/2026Aviso aos AcionistasEncerramento do Leilão de SubscriçãoAbrir documento (abre o site da CVM em nova aba)
- 19/06/2026Aviso aos AcionistasResultado do Período de Subscrição e SobrasAbrir documento (abre o site da CVM em nova aba)
- 27/05/2026Aviso aos AcionistasEncerramento do Direito de Preferência e Informações para Subscrição de SobrasAbrir documento (abre o site da CVM em nova aba)
- 21/05/2026Aviso aos AcionistasAumento de capital por subscrição privada deliberado em RCAAbrir documento (abre o site da CVM em nova aba)
- 30/04/2026Aviso aos AcionistasPagamento Dividendos/Juros sobre Capital PróprioAbrir documento (abre o site da CVM em nova aba)
- 28/04/2026Fato RelevanteEleição de Diretoria e Diretor de Relação com InvestidoresAbrir documento (abre o site da CVM em nova aba)
- 17/04/2026Aviso aos AcionistasAumento de capital por subscrição privada deliberado em RCAAbrir documento (abre o site da CVM em nova aba)
- 09/04/2026Fato RelevanteAumento de Capital Social por Subscrição Privada de AçõesAbrir documento (abre o site da CVM em nova aba)
Ver mais
- 09/04/2026Aviso aos AcionistasAumento de Capital Social por Subscrição Privada de AçõesAbrir documento (abre o site da CVM em nova aba)
- 26/02/2026Comunicado ao MercadoInformações sobre o leilão de fraçõesAbrir documento (abre o site da CVM em nova aba)
- 14/01/2026Comunicado ao MercadoMudança de Auditor (art. 28, Instr. CVM nº308/99)Abrir documento (abre o site da CVM em nova aba)
- 19/12/2025Aviso aos AcionistasAumento de capital por subscrição privada deliberado em RCAAbrir documento (abre o site da CVM em nova aba)
- 19/12/2025Fato RelevanteAumento do Capital Social com Reservas com BônusAbrir documento (abre o site da CVM em nova aba)
- 15/12/2025Aviso aos AcionistasDividendos/Juros sobre Capital PróprioAbrir documento (abre o site da CVM em nova aba)
- 15/12/2025Fato RelevanteDistribuição de DividendosAbrir documento (abre o site da CVM em nova aba)
- 11/12/2025Aviso aos AcionistasDividendos/Juros sobre Capital PróprioAbrir documento (abre o site da CVM em nova aba)
- 26/09/2025Fato RelevanteAquisição de Ações de Emissão da Própria CompanhiaAbrir documento (abre o site da CVM em nova aba)
- 15/07/2025Comunicado ao MercadoAquisição/Alienação de Participação Acionária (art. 12 da Instr. CVM nº 358)Abrir documento (abre o site da CVM em nova aba)
- 30/05/2025Aviso aos AcionistasDividendos/Juros sobre Capital PróprioAbrir documento (abre o site da CVM em nova aba)
- 22/05/2025Aviso aos AcionistasAumento de capital por subscrição privada deliberado em RCAAbrir documento (abre o site da CVM em nova aba)
Indicadores × setor
Comparados com a mediana das outras empresas do mesmo setor.
- P/L
- 8,3x
- setor 8,9x
- melhor que o setor
- P/VP
- 0,6x
- setor 1,2x
- melhor que o setor
- EV/EBITDA
- 6,4x
- setor 5,2x
- pior que o setor
- ROE
- 7,8%
- setor 11%
- pior que o setor
- Margem líquida
- 9,9%
- setor 2,2%
- melhor que o setor
- Dívida líquida/EBITDA
- -0,3x
- setor 1,5x
- melhor que o setor
- Dividend yield
- 22%
- setor 1,3%
- melhor que o setor
Últimos 10 anos
Passe o mouse ou toque nas barras e nos pontos para ver os valores.
Ver os números
| Ano | Receita líquida |
|---|---|
| 2016 | R$ 390,4 mi |
| 2017 | R$ 428,3 mi |
| 2018 | R$ 463,2 mi |
| 2019 | R$ 480,5 mi |
| 2020 | R$ 450,0 mi |
| 2021 | R$ 613,7 mi |
| 2022 | R$ 682,4 mi |
| 2023 | R$ 676,8 mi |
| 2024 | R$ 728,6 mi |
| 2025 | R$ 744,8 mi |
Ver os números
| Ano | Lucro líquido |
|---|---|
| 2016 | R$ 64,0 mi |
| 2017 | R$ 61,4 mi |
| 2018 | R$ 53,8 mi |
| 2019 | R$ 129,5 mi |
| 2020 | R$ 71,0 mi |
| 2021 | R$ 174,7 mi |
| 2022 | R$ 119,1 mi |
| 2023 | R$ 95,7 mi |
| 2024 | R$ 104,6 mi |
| 2025 | R$ 83,9 mi |
Ver os números
| Ano | Dividendos por ação |
|---|---|
| 2016 | — |
| 2017 | — |
| 2018 | — |
| 2019 | — |
| 2020 | R$ 1,57 |
| 2021 | R$ 1,15 |
| 2022 | R$ 2,18 |
| 2023 | R$ 2,05 |
| 2024 | R$ 2,21 |
| 2025 | R$ 5,48 |
- Cotação: R$ 25,40 hoje
- Preço justo: R$ 36,67 hoje
Preço justo dos anos anteriores calculado com os balanços de cada ano e as premissas de juros atuais. Valores por ação sem ajuste de desdobramentos.
Ver os números
| Ano | Cotação | Preço justo |
|---|---|---|
| 2020 | R$ 34,99 | R$ 40,90 |
| 2021 | R$ 39,14 | R$ 71,04 |
| 2022 | R$ 28,25 | R$ 47,60 |
| 2023 | R$ 25,90 | R$ 29,56 |
| 2024 | R$ 25,58 | R$ 32,16 |
| 2025 | R$ 28,33 | R$ 36,19 |
| hoje | R$ 25,40 | R$ 36,67 |
Os modelos
Preço justo de cada modelo, com a fórmula e os números usados.
Bazin
R$ 54,12
Dividendo médio de 3 anos ÷ 6%
- Retorno mínimo exigido
- 6,0%
- Dividendo médio por ação (3 anos)
- R$ 3,25
Gordon
R$ 53,37
Dividendo do próximo ano ÷ (custo de capital − crescimento)
- Crescimento na perpetuidade (g)
- 5,3%
- Custo de capital (k)
- 16%
- Dividendo esperado no próximo ano
- R$ 5,90
- Dividendo por ação (12 meses)
- R$ 5,61
Fluxo de caixa descontado
R$ 41,24
Fluxo de caixa livre de 5 anos + perpetuidade, descontados, − dívida líquida, ÷ número de ações
- Crescimento na perpetuidade (g)
- 5,3%
- Custo de capital (k)
- 16%
- Fluxo de caixa livre médio
- R$ 100,9 mi
- Valor da empresa
- R$ 947,7 mi
- Crescimento projetado
- 5,0%
- Dívida líquida
- -R$ 26,4 mi
Múltiplos do setor
R$ 27,51
Mediana do setor (P/L, P/VP, EV/EBITDA) × números da empresa
- Preço pelo P/L
- R$ 27,51
- Preço pelo P/VP
- R$ 46,83
- P/L mediano do setor
- 8,9x
- P/VP mediano do setor
- 1,2x
- Preço pelo EV/EBITDA
- R$ 20,92
- EV/EBITDA mediano do setor
- 5,2x
Múltiplos históricos
R$ 21,16
Média de 5 anos dos próprios múltiplos × números atuais
- P/L médio de 5 anos
- 5,5x
- Preço pelo P/L
- R$ 16,84
- P/VP médio de 5 anos
- 0,7x
- Preço pelo P/VP
- R$ 28,14
- EV/EBITDA médio de 5 anos
- 5,3x
- Preço pelo EV/EBITDA
- R$ 21,16