Graham
R$ 14,75
√(22,5 × LPA × VPA)
- LPA (lucro por ação)
- R$ 1,00
- VPA (patrimônio por ação)
- R$ 9,70
EVEN3
Abaixo do valor
Os valores são estimativas de modelos matemáticos sobre dados públicos e não constituem recomendação de investimento.
Preço justo estimado
R$ 8,77
- Cotação
- R$ 5,48
- Faixa dos modelos
- R$ 6,54 a R$ 14,75
- Potencial
- +60%
- Confiança
- alta
Cotação de 06/10/2026 às 14:32. Cálculo de 06/10/2026 às 14:32.
Antes de investir
Esta ação aparece como oportunidade, e mesmo assim há pontos que pesam contra. Eles não anulam a estimativa — ajudam a decidir com os olhos abertos.
1 dos 6 modelos não se aplica a esta empresa
- — fluxo de caixa livre médio negativo ou zero
Por que a confiança é alta
3 de 5 modelos ficaram a até 30% do preço justo e a empresa cumpre os 6 sinais de qualidade.
Sinais de qualidade: 6 de 6
- Cumpre: Histórico completo: 5 anos de balanços
- Cumpre: Lucro em todos os últimos 5 anos
- Cumpre: Lucro estável, sem grandes altos e baixos
- Cumpre: Lucro nos últimos 12 meses
- Cumpre: Dividendos em pelo menos 4 dos 5 anos
- Cumpre: Dívida sob controle: patrimônio positivo e dívida líquida abaixo de 3× o EBITDA
Próximos proventos
Anunciados pela empresa na B3. Recebe quem tiver a ação no fim da data com.
Nenhum provento anunciado no momento. O último foi um dividendo de R$ 0,1511 por ação, pago em 12/06/2026.
Notícias
O que os portais de mercado publicaram sobre a empresa.
Nenhuma notícia sobre a empresa nos últimos dias.
Notícias dos sites indicados; a ligação com as ações e o assunto são feitos automaticamente por inteligência artificial e podem errar. Não são recomendação de investimento.
Fatos e comunicados
Avisos enviados pela empresa à CVM. A CVM atualiza esta lista cerca de uma vez por semana.
- 30/09/2026Comunicado ao MercadoAtualização Rating (S&P)Abrir documento (abre o site da CVM em nova aba)
- 21/09/2026Comunicado ao MercadoJ. Safra Investment Conference 2026Abrir documento (abre o site da CVM em nova aba)
- 16/09/2026Comunicado ao MercadoBank of America Real Estate Conference 2026Abrir documento (abre o site da CVM em nova aba)
- 09/09/2026Comunicado ao MercadoAquisição/Alienação de Participação Acionária (art. 12 da Instr. CVM nº 358)Abrir documento (abre o site da CVM em nova aba)
- 16/08/2026Comunicado ao MercadoXP CEO Conference 2026Abrir documento (abre o site da CVM em nova aba)
- 13/08/2026Comunicado ao MercadoApresentação de Resultados 2T26 - Português e InglêsAbrir documento (abre o site da CVM em nova aba)
- 14/07/2026Comunicado ao MercadoPrévia Operacional 2T26Abrir documento (abre o site da CVM em nova aba)
- 01/06/2026Aviso aos AcionistasRecálculo dos dividendos intercalares anunciados no dia 14.05.2026Abrir documento (abre o site da CVM em nova aba)
Ver mais
- 26/05/2026Comunicado ao MercadoCall com Investidores - Santander IBAbrir documento (abre o site da CVM em nova aba)
- 20/05/2026Comunicado ao MercadoCafe da Manhã com investidores - UBS BBAbrir documento (abre o site da CVM em nova aba)
- 20/05/2026Fato RelevanteAquisição de participação relevanteAbrir documento (abre o site da CVM em nova aba)
- 14/05/2026Comunicado ao MercadoApresentação de Resultados 1T26 - Português e InglêsAbrir documento (abre o site da CVM em nova aba)
- 14/05/2026Comunicado ao MercadoApresentação de Resultados 1T26 - Português e InglêsAbrir documento (abre o site da CVM em nova aba)
- 14/05/2026Aviso aos AcionistasDividendos/Juros sobre Capital PróprioAbrir documento (abre o site da CVM em nova aba)
- 13/05/2026Comunicado ao MercadoAquisição/Alienação de Participação Acionária (art. 12 da Instr. CVM nº 358)Abrir documento (abre o site da CVM em nova aba)
- 13/04/2026Comunicado ao MercadoPrévia Operacional 1T26Abrir documento (abre o site da CVM em nova aba)
- 06/04/2026Comunicado ao MercadoBradesco BBI 12th Brazil Investment ForumAbrir documento (abre o site da CVM em nova aba)
- 23/03/2026Comunicado ao MercadoApresentacao de Resultados 4T25 e 2025 - Portugues e InglesAbrir documento (abre o site da CVM em nova aba)
- 05/03/2026Comunicado ao MercadoItaú BBA Conferência de Real EstateAbrir documento (abre o site da CVM em nova aba)
- 12/02/2026Comunicado ao MercadoBTG Pactual CEO Conference Brasil 2026Abrir documento (abre o site da CVM em nova aba)
Indicadores × setor
Comparados com a mediana das outras empresas do mesmo setor.
- P/L
- 5,5x
- setor 6,6x
- melhor que o setor
- P/VP
- 0,6x
- setor 0,8x
- melhor que o setor
- EV/EBITDA
- 8,7x
- setor 6,0x
- pior que o setor
- ROE
- 10%
- setor 7,8%
- melhor que o setor
- Margem líquida
- 13%
- setor 6,2%
- melhor que o setor
- Dívida líquida/EBITDA
- 3,4x
- setor 2,3x
- pior que o setor
- Dividend yield
- 17%
- setor 2,6%
- melhor que o setor
Últimos 10 anos
Passe o mouse ou toque nas barras e nos pontos para ver os valores.
Ver os números
| Ano | Receita líquida |
|---|---|
| 2016 | R$ 1,7 bi |
| 2017 | R$ 1,6 bi |
| 2018 | R$ 1,5 bi |
| 2019 | R$ 1,9 bi |
| 2020 | R$ 1,7 bi |
| 2021 | R$ 2,3 bi |
| 2022 | R$ 2,3 bi |
| 2023 | R$ 3,0 bi |
| 2024 | R$ 2,2 bi |
| 2025 | R$ 1,9 bi |
Ver os números
| Ano | Lucro líquido |
|---|---|
| 2016 | R$ 1,9 mi |
| 2017 | -R$ 378,7 mi |
| 2018 | -R$ 160,7 mi |
| 2019 | R$ 119,2 mi |
| 2020 | R$ 214,5 mi |
| 2021 | R$ 232,9 mi |
| 2022 | R$ 106,2 mi |
| 2023 | R$ 216,0 mi |
| 2024 | R$ 31,7 mi |
| 2025 | R$ 237,7 mi |
Ver os números
| Ano | Dividendos por ação |
|---|---|
| 2016 | — |
| 2017 | R$ 0,00 |
| 2018 | R$ 0,00 |
| 2019 | R$ 0,00 |
| 2020 | R$ 0,14 |
| 2021 | R$ 0,84 |
| 2022 | R$ 0,00 |
| 2023 | R$ 0,41 |
| 2024 | R$ 1,17 |
| 2025 | R$ 0,77 |
- Cotação: R$ 5,48 hoje
- Preço justo: R$ 8,77 hoje
Preço justo dos anos anteriores calculado com os balanços de cada ano e as premissas de juros atuais. Valores por ação sem ajuste de desdobramentos.
Ver os números
| Ano | Cotação | Preço justo |
|---|---|---|
| 2017 | R$ 5,74 | — |
| 2018 | R$ 6,00 | — |
| 2019 | R$ 15,56 | R$ 11,08 |
| 2020 | R$ 12,02 | R$ 18,88 |
| 2021 | R$ 6,59 | R$ 15,70 |
| 2022 | R$ 4,58 | R$ 7,24 |
| 2023 | R$ 8,20 | R$ 11,55 |
| 2024 | R$ 5,36 | R$ 5,45 |
| 2025 | R$ 7,78 | R$ 8,64 |
| hoje | R$ 5,48 | R$ 8,77 |
Os modelos
Preço justo de cada modelo, com a fórmula e os números usados.
Bazin
R$ 12,99
Dividendo médio de 3 anos ÷ 6%
- Retorno mínimo exigido
- 6,0%
- Dividendo médio por ação (3 anos)
- R$ 0,78
Gordon
R$ 8,63
Dividendo do próximo ano ÷ (custo de capital − crescimento)
- Crescimento na perpetuidade (g)
- 5,3%
- Custo de capital (k)
- 16%
- Dividendo esperado no próximo ano
- R$ 0,95
- Dividendo por ação (12 meses)
- R$ 0,91
Fluxo de caixa descontado
Não se aplica
Fluxo de caixa livre de 5 anos + perpetuidade, descontados, − dívida líquida, ÷ número de ações
Motivo: fluxo de caixa livre médio negativo ou zero.
- Fluxo de caixa livre médio
- -R$ 207,8 mi
Múltiplos do setor
R$ 6,54
Mediana do setor (P/L, P/VP, EV/EBITDA) × números da empresa
- Preço pelo P/L
- R$ 6,54
- Preço pelo P/VP
- R$ 7,28
- P/L mediano do setor
- 6,6x
- P/VP mediano do setor
- 0,8x
- Preço pelo EV/EBITDA
- R$ 2,75
- EV/EBITDA mediano do setor
- 6,0x
Múltiplos históricos
R$ 6,73
Média de 5 anos dos próprios múltiplos × números atuais
- P/L médio de 5 anos
- 12,4x
- Preço pelo P/L
- R$ 12,35
- P/VP médio de 5 anos
- 0,7x
- Preço pelo P/VP
- R$ 6,73
- EV/EBITDA médio de 5 anos
- 7,2x
- Preço pelo EV/EBITDA
- R$ 4,01