Graham
R$ 81,02
√(22,5 × LPA × VPA)
- LPA (lucro por ação)
- R$ 13,53
- VPA (patrimônio por ação)
- R$ 21,56
CTKA4
KARSTEN, Têxtil e Vestuário
Abaixo do valorMonitorar
No valor justo, ou abaixo do valor com confiança baixa: vale acompanhar, sem pressa. Os valores são estimativas de modelos matemáticos sobre dados públicos e não constituem recomendação de investimento.
Preço justo estimado
R$ 95,05
- Cotação
- R$ 36,75
- Faixa dos modelos
- R$ 64,94 a R$ 118,40
- Potencial
- +159%
- Confiança
- baixa
Cotação de 06/10/2026 às 18:45. Cálculo de 06/10/2026 às 18:45.
Antes de investir
Esta ação aparece como oportunidade, e mesmo assim há pontos que pesam contra. Eles não anulam a estimativa — ajudam a decidir com os olhos abertos.
4 dos 6 sinais de qualidade não são cumpridos
- — Lucro em todos os últimos 5 anos
- — Lucro estável, sem grandes altos e baixos
- — Dividendos em pelo menos 4 dos 5 anos
- — Dívida sob controle: patrimônio positivo e dívida líquida abaixo de 3× o EBITDA
2 dos 6 modelos não se aplicam a esta empresa
- — pagou dividendos em menos de 4 dos últimos 5 anos
- — pagou dividendos em menos de 4 dos últimos 5 anos
Por que a confiança é baixa
A empresa cumpre 2 de 6 sinais de qualidade.
Sinais de qualidade: 2 de 6
- Cumpre: Histórico completo: 5 anos de balanços
- Não cumpre: Lucro em todos os últimos 5 anos
- Não cumpre: Lucro estável, sem grandes altos e baixos
- Cumpre: Lucro nos últimos 12 meses
- Não cumpre: Dividendos em pelo menos 4 dos 5 anos
- Não cumpre: Dívida sob controle: patrimônio positivo e dívida líquida abaixo de 3× o EBITDA
Próximos proventos
Anunciados pela empresa na B3. Recebe quem tiver a ação no fim da data com.
Nenhum provento anunciado no momento.
Notícias
O que os portais de mercado publicaram sobre a empresa.
Nenhuma notícia sobre a empresa nos últimos dias.
Notícias dos sites indicados; a ligação com as ações e o assunto são feitos automaticamente por inteligência artificial e podem errar. Não são recomendação de investimento.
Fatos e comunicados
Avisos enviados pela empresa à CVM. A CVM atualiza esta lista cerca de uma vez por semana.
Nenhum aviso nos últimos 12 meses.
Indicadores × setor
Comparados com a mediana das outras empresas do mesmo setor.
- P/L
- 2,7x
- setor 6,7x
- melhor que o setor
- P/VP
- 1,7x
- setor 1,2x
- pior que o setor
- EV/EBITDA
- 5,3x
- setor 6,6x
- melhor que o setor
- ROE
- 63%
- setor 19%
- melhor que o setor
- Margem líquida
- 7,7%
- setor 14%
- pior que o setor
- Dívida líquida/EBITDA
- 3,7x
- setor 0,8x
- pior que o setor
- Dividend yield
- 0,0%
- setor 4,2%
- pior que o setor
Últimos 10 anos
Passe o mouse ou toque nas barras e nos pontos para ver os valores.
Ver os números
| Ano | Receita líquida |
|---|---|
| 2016 | R$ 311,3 mi |
| 2017 | R$ 309,8 mi |
| 2018 | R$ 316,6 mi |
| 2019 | R$ 337,3 mi |
| 2020 | R$ 380,2 mi |
| 2021 | R$ 549,7 mi |
| 2022 | R$ 612,6 mi |
| 2023 | R$ 667,9 mi |
| 2024 | R$ 699,1 mi |
| 2025 | R$ 759,0 mi |
Ver os números
| Ano | Lucro líquido |
|---|---|
| 2016 | -R$ 96,6 mi |
| 2017 | -R$ 525.000,00 |
| 2018 | -R$ 52,7 mi |
| 2019 | -R$ 12,4 mi |
| 2020 | R$ 80,5 mi |
| 2021 | R$ 57,5 mi |
| 2022 | -R$ 21,1 mi |
| 2023 | R$ 42,2 mi |
| 2024 | R$ 118,4 mi |
| 2025 | R$ 70,5 mi |
Ver os números
| Ano | Dividendos por ação |
|---|---|
| 2016 | R$ 0,00 |
| 2017 | — |
| 2018 | R$ 0,00 |
| 2019 | R$ 0,00 |
| 2020 | R$ 0,00 |
| 2021 | R$ 0,00 |
| 2022 | R$ 0,00 |
| 2023 | R$ 0,00 |
| 2024 | R$ 0,00 |
| 2025 | R$ 0,00 |
- Cotação: R$ 36,75 hoje
- Preço justo: R$ 95,05 hoje
Preço justo dos anos anteriores calculado com os balanços de cada ano e as premissas de juros atuais. Valores por ação sem ajuste de desdobramentos.
Ver os números
| Ano | Cotação | Preço justo |
|---|---|---|
| 2016 | R$ 1,76 | — |
| 2017 | — | — |
| 2018 | R$ 3,40 | — |
| 2019 | R$ 12,90 | — |
| 2020 | R$ 21,01 | R$ 244,72 |
| 2021 | R$ 17,79 | R$ 53,52 |
| 2022 | R$ 10,00 | — |
| 2023 | R$ 18,40 | R$ 42,86 |
| 2024 | R$ 21,90 | R$ 52,06 |
| 2025 | R$ 38,53 | R$ 93,50 |
| hoje | R$ 36,75 | R$ 95,05 |
Os modelos
Preço justo de cada modelo, com a fórmula e os números usados.
Bazin
Não se aplica
Dividendo médio de 3 anos ÷ 6%
Motivo: pagou dividendos em menos de 4 dos últimos 5 anos.
Gordon
Não se aplica
Dividendo do próximo ano ÷ (custo de capital − crescimento)
Motivo: pagou dividendos em menos de 4 dos últimos 5 anos.
Fluxo de caixa descontado
R$ 118,40
Fluxo de caixa livre de 5 anos + perpetuidade, descontados, − dívida líquida, ÷ número de ações
- Crescimento na perpetuidade (g)
- 5,3%
- Custo de capital (k)
- 16%
- Fluxo de caixa livre médio
- R$ 82,5 mi
- Valor da empresa
- R$ 886,6 mi
- Crescimento projetado
- 8,4%
- Dívida líquida
- R$ 363,1 mi
Múltiplos do setor
R$ 64,94
Mediana do setor (P/L, P/VP, EV/EBITDA) × números da empresa
- Preço pelo P/L
- R$ 90,18
- Preço pelo P/VP
- R$ 25,92
- P/L mediano do setor
- 6,7x
- P/VP mediano do setor
- 1,2x
- Preço pelo EV/EBITDA
- R$ 64,94
- EV/EBITDA mediano do setor
- 6,6x
Múltiplos históricos
R$ 109,09
Média de 5 anos dos próprios múltiplos × números atuais
- P/L médio de 5 anos
- 2,3x
- Preço pelo P/L
- R$ 31,01
- P/VP médio de 5 anos
- 14,0x
- Preço pelo P/VP
- R$ 301,71
- EV/EBITDA médio de 5 anos
- 8,5x
- Preço pelo EV/EBITDA
- R$ 109,09